ObNightcore
2025-06-02T17:37:34+00:00
这个矿产资源法是1986年以来，时隔近40年的大修改，说几个比较关键的
一是有探转采你有探矿权探到矿以后就可直接转为采矿权，以前只是有优先权，探到矿还能跟别人竞争，最后可能为别人做嫁衣
二是矿业权必须公开竞拍，所以到时候拿矿成本可能要大幅增加，大企业可能会大量抢矿，小矿主也可以直接把自己探矿权卖了
三是国家战略矿产保护，还有抓盗采，督查等
四是矿区生态修复加上设备强制升级，可能导致国内中小矿企成本大增，淘汰一部分小企业
以上都会影响矿业股，一个是由于限产以及成本增加，矿产价格可能被推高，二是A股矿业公司可能会大量的抢矿，所以6月或是埋伏矿业股的好机会
Reply to [pid=826544478,44282868,1]Reply[/pid] Post by [uid=66759536]万一是柚子[/uid] (2025-06-07 08:09)[url]https://www.gov.cn/zhengce/zhengceku/202412/content_6994666.htm[/url]
[quote][tid=44282868]Topic[/tid] Post by [uid=61065705]我不爱吃鲨鱼[/uid] (2025-06-07 01:37):
这个矿产资源法是1986年以来，时隔近40年的大修改，说几个比较关键的
一是有探转采你有探矿权探到矿以后就可直接转为采矿权，以前只是有优先权，探到矿还能跟别人竞争，最后可能为别人做嫁衣
二是矿业权必须公开竞拍，所以到时候拿矿成本可能要大幅增加，大企业可能会大量抢矿，小矿主也可以直接把自己探矿权卖了
三是国家战略矿产保护，还有抓盗采，督查等
四是矿区生态修复加上设备强制升级，可能导致国内中小矿企成本大增，淘汰一部分小企业
以上都会影响矿业股，一个是由于限产以及成本增加，矿产价格可能被推高，二是A[/quote]如果第一个是真的，那探了10来年的中泰化学，这次能转采矿权了啊？
[quote][pid=826545392,44282868,1]Reply[/pid] Post by [uid=65005850]2023_04_07[/uid] (2025-06-07 08:23):
如果第一个是真的，那探了10来年的中泰化学，这次能转采矿权了啊？[/quote]你楼上发链接了，自然资源部
问了ds
基于新《矿产资源法》的核心变革及行业影响，以下A股矿业公司可能显著受益，理由及具体标的分析如下：
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一、核心受益逻辑
1. 探矿权直接转采矿权
→ 拥有优质探矿权的企业将快速获得采矿权，避免资源流失，提升资源储备价值。
2. 矿业权全面竞拍
→ 资金雄厚、技术领先的龙头公司可通过竞拍抢占优质资源，加速行业集中。
3. 战略矿产保护+生态修复升级
→ 资源稀缺性推高矿价，环保壁垒淘汰中小矿企，龙头成本优势扩大。
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二、重点受益公司及逻辑
(1)资源储备型龙头：坐拥探矿权，直接转化采矿权
? 紫金矿业(601899)
逻辑：全球顶级铜金矿企，国内探矿权储备丰富(如西藏巨龙铜矿、黑龙江铜山铜矿)。新法下探矿权直接转采矿权，加速资源转化，叠加海外并购能力(如刚果金卡莫阿铜矿)，竞拍优势显著。
催化：铜价上涨预期 + 国内资源开发提速。
? 西部矿业(601168)
逻辑：掌控青海、西藏优质铜铅锌资源(如玉龙铜矿)，探矿权集中在高潜力矿区。新法实施后，现有探矿项目(如西藏获各琦铜矿)可快速转为采矿权，产能扩张确定性高。
催化：锌价反弹 + 青藏高原战略矿产保护红利。
? 西藏矿业(000762)
逻辑：西藏盐湖锂资源霸主(扎布耶盐湖)，探矿权覆盖未开发盐湖。新法下锂作为战略矿产，探转采效率提升，加速产能释放。
催化：锂价触底回升 + 西藏锂矿整合预期。
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(2)资金/技术优势企业：竞拍拿矿能力突出
? 洛阳钼业(603993)
逻辑：现金流充沛(2023年经营性现金流超300亿)，国际化团队具备全球竞拍经验(刚果金TFM铜钴矿)。新法推动国内矿业权集中竞拍，公司可低价获取优质资源。
催化：钴价反弹 + 国内铜矿竞拍落地。
? 中国铝业(601600)
逻辑：央企背景+铝土矿自给率提升战略，竞拍资金优势明显。新法下铝土矿(战略矿产)竞拍加速，公司可整合国内资源降低进口依赖。
催化：电解铝供给侧改革深化 + 国内铝土矿整合。
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(3)战略矿产保护受益者：政策强化资源溢价
? 北方稀土(600111)
逻辑：稀土配额制龙头，新法将稀土列为战略矿产，盗采打击趋严进一步收紧供给。公司主导轻稀土定价权，矿价上涨直接增厚利润。
催化：稀土永磁需求爆发 + 配额增量有限。
? 中矿资源(002738)
逻辑：铯铷资源全球垄断(市占率70%)，国内布局锂矿探矿权。新法对稀有金属保护升级，公司资源稀缺性溢价提升。
催化：铯盐应用拓展(量子技术)+ 锂矿自给率提升。
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(4)环保技术领先企业：生态修复壁垒下的赢家
? 金徽股份(603132)
逻辑：国家级绿色矿山标杆(甘肃郭家沟铅锌矿)，智能化开采+生态修复技术成熟。新法要求强制升级设备，中小矿企成本激增，公司凭借环保合规性抢占市场份额。
催化：铅锌矿价上涨 + 行业出清加速。
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三、风险提示
1. 政策执行节奏：配套细则(如竞拍规则)若延迟出台，短期影响落地速度。
2. 矿价波动：经济复苏乏力可能导致矿价不及预期。
3. 环保成本：头部企业短期可能承担设备升级费用。
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四、布局策略
? 时间窗口：6月政策预期升温期布局，7月新法实施后关注首批矿业权竞拍公告。
? 优选方向：
→ 高确定性：紫金矿业、北方稀土(资源+政策双重壁垒)。
→ 高弹性：西藏矿业、中矿资源(战略小金属+探矿权转化)。
数据支撑：据机构测算，新法实施后国内矿业权竞拍参与成本或提高30%以上，龙头公司资源储量价值有望重估20%-50%(中信证券，2024)。
建议结合半年报业绩(8月披露)验证资源转化效率，优先选择现金流充沛、探矿权储备明确的标的。
但是探矿企业也会根据市场需求，加速需求量大而产出少的矿的产出，而对于市场已经饱和的矿重，可能不会直接探转采。
产出增加是否会导致矿价下跌，下游企业成本降低，推动下游企业扩产？ 感觉最直接利好的是，采矿设备相关的。一是强制升级，设备更替需求。二就是矿转采加速了采矿流程，短期需求量也会增加。
NGA还是有真东西的，等过段时间发酵完可以倒回这个帖子看看。
[quote][pid=826681523,44282868,1]Reply[/pid] Post by [uid=60117391]降世化身[/uid] (2025-06-08 10:31):
NGA还是有真东西的，等过段时间发酵完可以倒回这个帖子看看。[/quote]这种是对基本面有影响，等几个月后再来看这个帖子，估计能对得上