カイト
2020-11-04T01:41:10+00:00
非金融专业，看了一些关于蚂蚁的讨论，有这样几点疑惑，也不知道该去哪问，在这问问吧
总的来说，疑问在于：如果蚂蚁背后是国有，是不是就可以接受了？
1.大数据背景下的信用机制，有别于传统的简单抵押物，更依赖于对人物数字画像的理解，综合现金流和固定资产以及预期收入，从这一角度来说比传统思维更激进，但同时蚂蚁认为，这样的授信体系是更科学的。
举个例子，一个人想贷款，银行会看他的资产比如房产，会看他的流水进而了解他的收入支出水平。结合两者给出一个银行可以接受的贷款额度；而蚂蚁看得更多，比如他的消费习惯，资产分配，更完整的现金流，甚至亲友的相关信息。我猜测，蚂蚁的机制或许会得出更符合这个人真实还款能力的授信额度和方式。
这一点的论据在于蚂蚁披露出的坏账率比四大行要低。当然这是蚂蚁的披露，我不知道真实性。还望大佬指正。
2.股东究竟会不会影响合伙人的决策？会，那么多大程度？股东究竟能不能拿到用户关键数据？
这一点我一点了解也没有，但是我在想，如果合伙人是以国家为主导，关键数据掌握在国家手里，股东仅仅作为债权人，是不是可以打消这部分担忧？
当然了其实这是个伪命题，30亿借出去3000亿是超发，30亿借出去3000万亿也是超发，甚至30块借出去3000万亿也是一样的逻辑。有没有债权人和股东也就无所谓了，毕竟按照1的逻辑，抵押的不是真实资本而是是‘信用’，按照当下的杠杆计算都是吓死人的倍率。我其实不太理解，蚂蚁当下的运营模式，似乎也不需要上市融资啊？还望大佬解惑。
3.很显然，蚂蚁是一个互联网外壳的金融机构。但却是一个与现有金融体系格格不入的新金融理念的机构。也难怪它这么努力不把自己定义为金融机构。
这句话说得有点绕，我个人的理解大概是它想做新的央行。通过自己的科技体系，打造属于用户的资产---即信用。发放自己的货币----即通过多轮ABS拿到的钱。
我觉得这是只有主权货币才能做的事情，大概就是央行。蚂蚁不是央行，蚂蚁也不能成为央行。
可如果央行变成蚂蚁呢？李肃人不靠谱，但是想象力还是丰富的，愿景还是构建起来了，能实现吗？
总的来说，疑问在于：如果蚂蚁背后是国有，是不是就可以接受了？
1.大数据背景下的信用机制，有别于传统的简单抵押物，更依赖于对人物数字画像的理解，综合现金流和固定资产以及预期收入，从这一角度来说比传统思维更激进，但同时蚂蚁认为，这样的授信体系是更科学的。
举个例子，一个人想贷款，银行会看他的资产比如房产，会看他的流水进而了解他的收入支出水平。结合两者给出一个银行可以接受的贷款额度；而蚂蚁看得更多，比如他的消费习惯，资产分配，更完整的现金流，甚至亲友的相关信息。我猜测，蚂蚁的机制或许会得出更符合这个人真实还款能力的授信额度和方式。
这一点的论据在于蚂蚁披露出的坏账率比四大行要低。当然这是蚂蚁的披露，我不知道真实性。还望大佬指正。
2.股东究竟会不会影响合伙人的决策？会，那么多大程度？股东究竟能不能拿到用户关键数据？
这一点我一点了解也没有，但是我在想，如果合伙人是以国家为主导，关键数据掌握在国家手里，股东仅仅作为债权人，是不是可以打消这部分担忧？
当然了其实这是个伪命题，30亿借出去3000亿是超发，30亿借出去3000万亿也是超发，甚至30块借出去3000万亿也是一样的逻辑。有没有债权人和股东也就无所谓了，毕竟按照1的逻辑，抵押的不是真实资本而是是‘信用’，按照当下的杠杆计算都是吓死人的倍率。我其实不太理解，蚂蚁当下的运营模式，似乎也不需要上市融资啊？还望大佬解惑。
3.很显然，蚂蚁是一个互联网外壳的金融机构。但却是一个与现有金融体系格格不入的新金融理念的机构。也难怪它这么努力不把自己定义为金融机构。
这句话说得有点绕，我个人的理解大概是它想做新的央行。通过自己的科技体系，打造属于用户的资产---即信用。发放自己的货币----即通过多轮ABS拿到的钱。
我觉得这是只有主权货币才能做的事情，大概就是央行。蚂蚁不是央行，蚂蚁也不能成为央行。
可如果央行变成蚂蚁呢？李肃人不靠谱，但是想象力还是丰富的，愿景还是构建起来了，能实现吗？